Para começar, gostaria de explicar claramente por que escrevi esta série "Análise do Mercado".

??O fortalecimento da cidade por meio da indústria tem sido o conceito de desenvolvimento de Wuxi desde o “Décimo Terceiro Plano Quinquenal”. Quão rápido a indústria, especialmente a de alta tecnologia, se desenvolveu nesses cinco anos cruciais? Quais são os dois principais diferenciais de Wuxi, tanto no mercado interno quanto no internacional?

Acredito que cada um entenderá isso de uma perspectiva diferente, mas pode não ser claro e preciso.

O secretário do Comitê Municipal do Partido, Huang Qin, propôs na Sessão Plenária do Comitê Municipal do Partido, no final do ano passado, "aumentar a confiança para vencer como 'vanguarda'", listando uma série de clusters industriais de manufatura avançada avaliados em centenas de bilhões, como circuitos integrados, Internet das Coisas, motores aeronáuticos e turbinas a gás, etc., que são bastante "incríveis" no país!

O autor pretende apenas apresentar aos leitores as informações mais recentes e de primeira mão por meio de entrevistas, além de selecionar alguns setores representativos.

▲A imagem mostra o diagrama esquemático da Zona de Inovação Científica e Tecnológica da Baía de Taihu, que representa a esperança de Wuxi se tornar uma cidade industrialmente forte e alcançar um novo patamar energético.

Uma análise detalhada é imperdível! Se não conseguir terminar a leitura de uma vez, toque nos três pontos no canto superior direito e, em seguida, nos dois pontos na segunda linha das "janelas flutuantes". Mesmo se retornar à interface principal do WeChat, você pode clicar nos dois pontos no canto superior esquerdo para continuar a leitura a qualquer momento.

A força determina o status no mundo.

??Let’s get to the point. Let’s first talk about Wuxi’s integrated circuit industry.

??I wonder if you readers have noticed such a set of data——

??Municipal Party Committee Secretary Huang Qin mentioned at the Municipal Party Committee Plenary Session held at the end of 2020“A indústria de circuitos integrados ocupa o segundo lugar em escala no país.”, Mayor Du Xiaogang mentioned in the 2021 Wuxi Two Sessions Government Work Report"O valor da produção da indústria de circuitos integrados aumentou para 135 bilhões de yuans, figurando entre os maiores do país."

??The release of data has always been low-key, but experts know that these two statements carry a lot of weight!

Qual é o conceito de 135 bilhões de yuans? Qual é a sua posição no país?

Segundo estimativas preliminares da Associação da Indústria de Semicondutores da China, apesar do impacto da epidemia no primeiro semestre deste ano, a indústria de circuitos integrados do país manteve um crescimento acelerado. O valor da produção anual deverá atingir 876.6 bilhões de yuans, um aumento de 15.92% em relação ao ano anterior.

??In 2018, Wuxi became the second city in the country after Shanghai with an integrated circuit output value of 100 billion. In 2020, it increased by 26% compared with 2019.

Se os números ainda lhe parecerem muito abstratos, vamos analisar as "formas" específicas. Primeiro, precisamos popularizar os três componentes da cadeia produtiva dos circuitos integrados. Sem rodeios, observe as imagens.

▲Schematic diagram of the integrated circuit industry chain

??In the words of Huang Anjun, secretary-general of the Wuxi Semiconductor Industry Association and vice president of Huahong Semiconductor (Wuxi) Co., Ltd.:At present, there are only two cities in China that have a relatively complete integrated circuit industry chain, one is Shanghai and the other is our Wuxi.

A classificação da escala industrial de Wuxi nos três principais elos da cadeia industrial é a seguinte:

Design - quarto lugar no país (precedido por Shenzhen, Xangai e Pequim);

Indústria manufatureira - terceira maior do país (primeira em Xi'an, segunda em Xangai);

Embalagem e testes — Número 1 no país (incluindo a Changdian Technology, que ocupa o terceiro lugar no mundo).

▲The picture shows the statistics of Wuxi Semiconductor Industry Association

??Being sought after by the capital market is also a good indication of industrial strength. Zhuosheng Micro (the king of technology stocks), China Resources Micro (the first red chip stock), Xinpeng Micro (power management), Xinjieneng (power devices), etc. have been listed one after another. There are also a number of powerful companies such as Lixin Micro, Hongguang Microelectronics, Zhonggan Micro and Silicon Power, which are planning to go public, forming the "Wuxi phenomenon" of listed semiconductor companies.

A Zhuosheng Micro, bem conhecida entre os investidores, é uma empresa de design de chips que abriu seu capital em junho de 2019. Após a abertura de capital, impulsionou a recuperação do setor de semicondutores e marcou o início da infraestrutura 5G em 2020. Após a abertura de capital, o preço de suas ações subiu quase 1,600% em 6 meses, um feito notável no mercado de ações chinês.

▲A imagem mostra os dados de competitividade compilados pelo “Core Thinking Research Institute”

A Associação da Indústria de Semicondutores de Wuxi comparou cinco dados da indústria de circuitos integrados de Wuxi em 2017 e 2020 e pode-se observar que—

??(1) The number of major projects exceeding 10 billion has increased from 1 to 4;

??(2) O número de empresas regulamentadas aumentou de 107 para 139;

??(3) O número de empresas cotadas aumentou de 3 para 8;

??(4) The number of employees increases from 50,000 to 85,000;

??(5) O valor da produção aumentou de 89 bilhões para 135 bilhões (ficando em segundo lugar no país).

??There must be profound reasons behind the rapid development of Wuxi's integrated circuit industry in the "Thirteenth Five-Year Plan".

??Desde o "Décimo Terceiro Plano Quinquenal", o Comitê Municipal do Partido e o Governo de Wuxi têm implementado vigorosamente a estratégia central voltada para a inovação e a estratégia liderada pela cidade para o fortalecimento da indústria, propuseram revitalizar o setor de semicondutores e introduziram uma série de políticas relevantes de incentivo e apoio.

??◎ 2018, "Policy Opinions on Further Supporting the Development of the Integrated Circuit Industry";

◎ 2019, "Opiniões sobre o aprofundamento das políticas modernas de desenvolvimento industrial";

◎ 2020, "Plano de Desenvolvimento da Indústria 5G de Wuxi (2020-2025)".

??The current implementation results are outstanding. During this period, major projects exceeding 10 billion including Huahong Wuxi, Hynix Phase II, Yixing Central and Haichen Semiconductor started construction one after another.

Em setembro de 2019, a linha de produção de 12 polegadas do Projeto Huahong Wuxi (Fase I) foi concluída e entrou em operação antes do prazo previsto. Este projeto é um dos principais projetos industriais do "13º Plano Quinquenal" da cidade de Wuxi e também o maior investimento individual em um único projeto industrial na história de Wuxi.

??In April 2019, Hynix Phase II was completed and put into production ahead of schedule, becoming the world's most technologically advanced 10-nanometer DRAM product production base.

??In September 2019, Yixing Zhonghuan’s leading 8-inch silicon wafer production workshop realized trial production ahead of schedule, filling my country’s gap in the field of silicon wafers for large-size integrated circuits.

A fábrica da Haichen Semiconductor foi oficialmente concluída e entrou em produção em 12 de dezembro de 2020. A capacidade total de produção atingirá 115,000 peças/mês, o que é muito superior ao nível médio de produção mensal de outras linhas de 8 polegadas no país e no exterior (50,000 peças/mês).

▲A imagem mostra uma vista do espaço de exposições Huahong Wuxi.

??Além de possuir políticas bem estabelecidas, a sólida base de Wuxi na indústria de circuitos integrados também representa uma grande vantagem.

Wuxi é a região onde a indústria de circuitos integrados do meu país começou mais cedo, e foi aqui que nasceu o primeiro circuito integrado em larga escala do país.

??A base da indústria de circuitos integrados de Wuxi, a reserva de talentos e o conceito de conscientização se beneficiaram principalmente do projeto nacional de microeletrônica "908", implementado em Wuxi durante o "Oitavo Plano Quinquenal". A empresa Huajing formou um grupo dos primeiros talentos da indústria de circuitos integrados da China.

??It is understood that there are still a large number of "Huajing people" who continue to struggle in important positions in the integrated circuit industry at home and abroad, and are hailed by the industry as the "Whampoa Military Academy" for Chinese integrated circuit talents.

Outro fator importante que não pode deixar de ser mencionado:A indústria de circuitos integrados é conhecida como a "indústria de ponta", o que ilustra vividamente o papel fundamental da visão, coragem e responsabilidade dos líderes no desenvolvimento do setor.

??In different historical stages of development, Wuxi’s changes in leadership level and title (from the leader of the Wuxi IC Industry Leading Group to the Wuxi IC Industry Chain Leader), which focuses on the integrated circuit industry, reflect the different meanings and also reveal the internal reasons for the rapid development of Wuxi’s integrated circuit industry.

Em 2020, Huang Qin, Secretário do Comitê Municipal do Partido de Wuxi, atuou pessoalmente como líder da cadeia produtiva de circuitos integrados, o que demonstra que Wuxi prioriza o desenvolvimento de alta qualidade desse setor e indica que a cadeia produtiva de circuitos integrados de Wuxi se desenvolverá de forma mais concentrada, completa, abrangente e consolidada.

As oportunidades sempre surgem para aqueles que estão preparados.

O desenvolvimento e a maturidade de uma indústria não surgem do nada. Isso é especialmente verdadeiro para a indústria de circuitos integrados. O legado industrial, as reservas de talentos e os conceitos de conscientização,Wuxi é talentosa, inteligente e diligente, e soube aproveitar uma série de oportunidades.Vamos dar uma olhada em alguns nós de desenvolvimento importantes...

Em 1977, a linha de produção de circuitos integrados lineares para televisores a cores foi estabelecida em Wuxi.

Em 1986, foi designada pelo país como a Base de Microeletrônica do Sul (Wuxi, Xangai); o primeiro complexo de pesquisa e produção de semicondutores da China; o primeiro circuito integrado DRAM de 64K em escala ultragrande da China foi produzido em caráter experimental com sucesso.

??In 1989, China Huajing Electronics Group Corporation was established

??In 1990, the National Microelectronics 908 Project was implemented

Em 2000, uma das primeiras sete bases de industrialização de projeto de circuitos integrados do país.

??In 2006, Wuxi Hynix Semiconductor officially put into production

??In 2015, Changdian Technology acquired Singapore’s STATS ChipPAC

??In June 2017, Hynix started the construction of the second factory and it was officially put into production in April 2019.

Em dezembro de 2017, o principal projeto de fabricação de wafers de silício de grande porte da Yixing Zhonghuan teve sua construção iniciada e entrou oficialmente em produção em setembro de 2019.

??In April 2018, Huahong Wuxi started construction and was completed and put into production in September 2019.

??In 2018, the Ministry of Industry and Information Technology approved Wuxi’s construction of a national “Xinhuo” mass entrepreneurship and innovation base.

Em 2020, o Ministério da Indústria e Tecnologia da Informação aprovou a criação do Centro Nacional de Inovação em Processos de Caracterização, Embalagem e Teste de Circuitos Integrados pela Huajin Semiconductor Packaging Leading Technology R&D Center Co., Ltd.

??……

??Here, the author sorts out several "milestones" based on research -

??"742" factory introduces Japanese production line

In early 1977, the country was preparing to introduce linear integrated circuit production lines for color TVs from Japan. Wuxi's "742" factory finally won the competition among many parties and built a professional factory specializing in the production of TV integrated circuits and a trial factory for MOS and bipolar integrated circuits. It has an annual output of 26 million pieces of 11 types of linear integrated circuits for color TVs.

??In 1987, Wuxi's annual output of integrated circuits reached 30 million units, accounting for nearly 40% of the national output.

Posteriormente, devido à implementação do projeto "908", as indústrias relacionadas a circuitos integrados se desenvolveram rapidamente em Wuxi. Os setores de projeto, fabricação, embalagem e teste de circuitos integrados, bem como a indústria de equipamentos e materiais de suporte, sempre mantiveram uma posição de liderança no mercado nacional. Dezenas de empresas de projeto, embalagem, teste, equipamentos, materiais e serviços relacionados à produção de circuitos integrados foram gradualmente estabelecidas em Wuxi e arredores, bem como ao longo do rio e da linha férrea Xangai-Nanjing, na província. Wuxi é conhecida como o "berço" da indústria de circuitos integrados da China.

▲The picture shows Huajing Company, which left a deep memory for Wuxi people

A Changdian Technology se funde com a STATS ChipPAC.

Após essa batalha, a cadeia produtiva de circuitos integrados de Wuxi tornou-se a maior da China e a terceira maior do mundo, uma verdadeira empresa multinacional.

A Changdian Technology Company, localizada em Jiangyin, era originalmente uma pequena fábrica de transistores que estava à beira da falência. Graças à inovação tecnológica, tornou-se líder nacional em áreas específicas e figurou entre as melhores do mundo em menos de 30 anos.

Em outubro de 2015, quando a crise financeira internacional eclodiu, a Changdian Technology aproveitou a oportunidade, investiu 260 milhões de yuans e levantou 780 milhões de yuans por meio de alavancagem, adquirindo de uma só vez metade do capital da STATS ChipPAC, de Singapura, que estava em dificuldades devido a uma cadeia de capital comprometida.

Após uma disputa entre capital e gestão, a Changdian atingiu a meta de dobrar seu patrimônio total em um quinto do tempo original. Suas capacidades de P&D e inovação foram qualitativamente aprimoradas, e a empresa também conquistou um grande número de clientes de primeira linha, incluindo as 20 maiores empresas de semicondutores do mundo.

??After the merger, Changdian Technology has 7 production bases and 6 R&D centers in China, Singapore, South Korea, and the United States. Each of them has a clear positioning: the Singapore base is responsible for wafer-level high-end packaging and testing, the Korean base focuses on SIP system integration, Suqian and Chuzhou are positioned as low-cost production bases for discrete devices, and the headquarters is a production base for mid-to-high-end products.

Esse processo de expansão, tanto em pequena quanto em grande escala, foi descrito pela mídia como uma fusão do tipo "a cobra engole o elefante". No entanto, de acordo com o ranking global de fundições de embalagens de 2014, as vendas da STATS ChipPAC atingiram US$ 1.58 bilhão, ocupando o quarto lugar no mundo, enquanto as da JCET chegaram a US$ 1.05 bilhão, ocupando o sexto lugar. Naquela época, já era uma empresa muito poderosa.

▲A imagem mostra o cenário de produção da Changdian Technology.

O projeto Huahong Wuxi foi concluído e entrou em operação.

??This project is one of the major industrial projects in Wuxi City’s “Thirteenth Five-Year Plan” and is also the largest single investment industrial project in Wuxi’s history.

??On August 2, 2017, Huahong Group signed a strategic cooperation agreement with the Wuxi Municipal Government. The Huahong Group's integrated circuit R&D and manufacturing base project with a total investment of approximately US$10 billion was officially settled in Wuxi High-tech Zone.

??The project covers an area of ​​about 700 acres, with an investment of US$2.5 billion in the first phase. It will build a new 12-inch integrated circuit production line with a process grade of 90-65 nanometers and a monthly production capacity of about 40,000 pieces to support applications in emerging fields such as 5G and the Internet of Things.

??On September 17, 2019, the project was completed and put into production, becoming the country's most advanced specialty process production line, the country's first 12-inch power device OEM production line, and the first independently controllable 12-inch production line in Jiangsu Province.

Este projeto é de particular importância, não apenas pela sua grande escala, mas, sobretudo, pelo seu papel impulsionador e de aglomeração, que se reflete principalmente em três aspectos:

Em primeiro lugar, as aplicações de terminal visadas por esta plataforma de processo exclusiva são comunicações 5G, Internet das Coisas, incluindo circuitos integrados de gerenciamento de energia e outros campos, o que está muito em consonância com o próprio posicionamento e direção de desenvolvimento industrial de Wuxi;

Em segundo lugar, após o estabelecimento das empresas de fabricação de chips, as empresas de design, embalagem e teste, equipamentos, materiais e outras empresas formarão um efeito de aglomeração cada vez mais forte;

Terceiro, as cadeias industriais de Xangai e Tin estão perfeitamente conectadas. A indústria de semicondutores na região do Delta do Rio Yangtzé não só está interligada, como também dispersa.

▲The picture shows the interior of Huahong Wuxi

O principal projeto de fabricação de wafers de silício de grande porte da Zhonghuan inicia sua construção.

??This is another major breakthrough for Wuxi in the integrated circuit industry after the Huahong Wuxi production line was completed and put into production. The development pattern of the entire industry chain with "raw materials in Yixing, chip manufacturing in urban areas, and packaging and testing in Jiangyin" has gradually become clear.

A indústria de circuitos integrados é um dos pilares da competição estratégica global. Os materiais semicondutores, como pedra angular de toda a indústria, desempenham um importante papel de apoio no desenvolvimento do setor.

??Large-diameter silicon wafers are the main raw material for manufacturing integrated circuits. For a long time, my country has relied almost entirely on imports of large-size silicon wafers above 8 inches. Domestic manufacturers are limited to small-scale trial production, which is far from meeting domestic market demand.

Para atingir esse objetivo, a Zhonghuan Co., Ltd. integrou os recursos superiores de Tianjin, Mongólia Interior e Wuxi para realizar um planejamento industrial nacional. Esse projeto compensou de forma incansável uma grande deficiência na indústria de circuitos integrados de Wuxi e também levou à formação de uma rede de empresas de apoio.

▲The picture shows the exterior view of Yixing Central

??The National Integrated Circuit Characteristic Process and Packaging and Testing Innovation Center was settled

Foi fundada com base na Jiangsu Huajin Semiconductor Packaging Research Center Co., Ltd., localizada em Wuxi, e seus acionistas incluem gigantes do setor, como a Changdian Technology.

Este é o primeiro centro de inovação em manufatura de nível nacional em Wuxi e o primeiro centro nacional de inovação na nova geração da indústria de tecnologia da informação na província de Jiangsu.

??The country wants to shorten the last step from the laboratory to the product in the two major links of manufacturing and packaging and testing. This undoubtedly adds powerful "propellant" from the national level to Wuxi.

▲A imagem mostra a captura de tela da mensagem de aprovação do site do Ministério da Indústria e Tecnologia da Informação.

Sempre fui muito boa em lidar com temperamentos.

??The "Thirteenth Five-Year Plan" is the best period in the history of Wuxi's integrated circuit industry project construction. It has attracted a number of major projects with high technological content, great development potential, and strong driving effects, with a total investment of more than 25 billion US dollars.

Dentre eles, 3 grandes projetos ultrapassam 10 bilhões de yuans. Os projetos estão progredindo sem problemas, todos estão adiantados em relação ao plano de construção original e os resultados da construção superaram as expectativas. Eles estabeleceram um modelo para a construção de grandes projetos de circuitos integrados em Jiangsu e até mesmo em todo o país.

??Huang Anjun summed it up in one sentence: Do one thing and get it done without getting stuck!

Quando falo de "temperamento", na verdade quero dizer algo específico, que é o contraste com o "Grande Salto Adiante" do consumo de salgadinhos em algumas cidades nos últimos anos.

Durante o período do "Décimo Terceiro Plano Quinquenal", a taxa média anual de crescimento composto das vendas da indústria de projeto de circuitos integrados da China atingiu 23.6%, quase seis vezes a taxa média anual de crescimento composto da indústria global de semicondutores no mesmo período. Essa taxa de crescimento é bastante impressionante. O ritmo de desenvolvimento está melhorando, o nível técnico foi significativamente aprimorado e as empresas aceleraram seu crescimento e expansão.

Mas também existem algumas "ervas daninhas" na "colheita" geral. O "China Economic Weekly" relatou que, por trás do grande salto nacional na fabricação de chips, projetos promissores em muitos lugares terminaram em fracasso, e os chips se tornaram "fraude", deixando muitos prejuízos.

??What’s even more weird is that there is an official website of “Advanced Integrated Circuit Industry Research Institute Co., Ltd.”. Netizens opened it and saw that the founder is Andy Lau, and Aaron Kwok, Liming, and Jacky Cheung are the vice presidents. "The Four Heavenly Kings came out, not to hold a concert, but to make chips. Is this serious?" asked a netizen.

Até o momento desta reportagem, em 2020, seis grandes projetos de semicondutores, avaliados em dezenas de bilhões de dólares, foram suspensos ou enfrentavam problemas em todo o país. Com exceção da Wuhan Hongxin, que é "famosa" demais, o autor não os nomeará um por um, pois são casos mais complexos...

Isso gerou comoção pública em todo o país e também atraiu a atenção de altos funcionários do governo central. Em 20 de outubro de 2020, a Comissão Nacional de Desenvolvimento e Reforma respondeu que "o projeto do chip está inacabado".

Meng Wei, porta-voz da Comissão Nacional de Desenvolvimento e Reforma, afirmou que o entusiasmo pelo investimento nacional na indústria de circuitos integrados continua a crescer. Algumas empresas sem experiência, tecnologia ou talentos qualificados ingressaram no setor. Em alguns casos, elas não compreendem suficientemente as leis do desenvolvimento de circuitos integrados e embarcam em projetos às cegas. Isso aumenta o risco de duplicação de projetos de baixa qualidade. Há casos em que a construção de projetos individuais foi paralisada e as fábricas ficaram abandonadas, resultando em desperdício de recursos.

??In view of the current chaos in the industry, the next step will be to focus on four aspects of work——Strengthen planning and layout, improve policy systems, establish prevention mechanisms, and consolidate the responsibilities of all parties. "Whoever supports, whoever is responsible".

Ainda não é tarde para reparar os erros! Estou especialmente grato e orgulhoso das ações dos sucessivos Comitês Municipais do Partido e Governos Municipais de Wuxi, que se mostraram calmos e pragmáticos, tomaram decisões sensatas e buscaram agilidade, mantendo a estabilidade.

Almejando a excelência mundial

??Entering a new round of development in the "14th Five-Year Plan", Wuxi has proposed: the short-term goal is to reach an industrial scale of 200 billion yuan in 2025, and the long-term goal is to become a domestic first-class and internationally renowned integrated circuit industry highland.

??At the beginning of this year, the explanation of the "Recommendations of the Wuxi Municipal Committee of the Communist Party of China on Formulating the Fourteenth Five-Year Plan for Wuxi's National Economic and Social Development and the Long-term Goals for 2035" proposed to improve the modernization level of the industrial chain, adhere to independent control, safety and efficiency, and deepen "chain creation and supplementation." Chain, Strong Chain, Extended Chain" project to accelerate the creation of 10 landmark industrial chains such as the Internet of Things, integrated circuits, biomedicine, and high-end equipment. The scale of integrated circuits, biomedicine and other industries will be doubled, and a number of world-class advanced manufacturing clusters will be formed to create a global advanced manufacturing base.

▲A imagem mostra que, em 20 de outubro de 2020, a Zona de Desenvolvimento Econômico e Tecnológico de Xishan realizou o evento de cooperação e intercâmbio de projetos da indústria de circuitos integrados "'Core' Valley Sets Sail, 'Core' Moves Xishan". Um total de 12 projetos de chips foram assinados e finalizados, incluindo projetos da Huawei, da empresa da cadeia ecológica Xiaomi Hanxin Micro, da ZTE e da parceira estratégica da Huawei Celtic, da BOE e da fornecedora da Xiaomi Sea Whale Semiconductor, bem como projetos de chips de sensores MEMS, projetos de chips de proteção contra surtos, projetos de chips transceptores totalmente integrados para comunicações ópticas, etc.

??The ambition is clearly revealed. The author noticed a key word during the interview——"Cadeia industrial".

??Strengthening the industrial chain has been a goal that Wuxi has been striving for in recent years.

??Among the three links of the integrated circuit industry chain, the pressure on chip design and development is relatively high, and the competition it faces is also the strongest. How to break through?

??Huang Anjun believes that,The first is to win a bigger piece of the pie from existing stocks, and the second is to develop incremental growth in emerging fields..

A primeira deve ser hábil em alavancar capital financeiro para expandir rapidamente sua escala por meio de aquisições e fusões pós-abertura de capital, mudando a situação atual de ser pequena e fragmentada, e formando vários "grandes players"; a segunda deve entrar ativamente em campos emergentes como 5G, inteligência artificial, Internet das Coisas, direção autônoma e novas energias.

A falta de talentos também é um fator crucial que pode restringir o potencial do desenvolvimento industrial. Wuxi, em particular, possui reservas insuficientes de talentos de alto nível.

??Wuxi has introduced a series of policies and measures to attract talents, but related supporting policies need to be further strengthened and reformed to truly attract and retain talents. It is reported that governments at the municipal and district levels are about to introduce a new version of the integrated circuit talent policy. Wuxi's integrated circuit industry thrives because of talents, and the city will surely become a world-class "Silicon Valley" because of talents.