Lợi nhuận kinh tế mà 5% công ty hàng đầu thu được đã vượt quá tổng lợi nhuận kinh tế (147 tỷ đô la) do toàn bộ thị trường bán dẫn tạo ra.

Theo báo cáo do McKinsey công bố, 5% công ty hàng đầu trong ngành công nghiệp bán dẫn (dựa trên doanh số bán hàng hàng năm), bao gồm NVIDIA, TSMC, SK Hynix và Broadcom, đã chiếm toàn bộ lợi nhuận của ngành vào năm ngoái.

5% nhóm dẫn đầu thu được lợi nhuận kinh tế 159 tỷ đô la, trong khi 90% nhóm ở giữa chỉ còn lại 5 tỷ đô la. 5% nhóm cuối cùng thực tế đã chịu lỗ 37 tỷ đô la. Trên thực tế, lợi nhuận kinh tế mà 5% nhóm dẫn đầu thu được đã vượt quá tổng lợi nhuận kinh tế (147 tỷ đô la) của toàn bộ thị trường bán dẫn.

Sự dịch chuyển thị trường này diễn ra chỉ trong vòng 2-3 năm. Trong giai đoạn 2021-2022, 90% công ty ở giữa đã thu về hơn 30 tỷ đô la lợi nhuận kinh tế hàng năm. Tính theo từng công ty, con số này trung bình khoảng 130 triệu đô la. Tuy nhiên, với sự bùng nổ của ngành bán dẫn AI vào năm 2023, lợi nhuận trung bình của mỗi công ty trong nhóm này đã giảm mạnh xuống còn 38 triệu đô la. Năm ngoái, lợi nhuận tiếp tục giảm xuống còn 17 triệu đô la, tương đương mức giảm 88% chỉ trong hai năm.

McKinsey dự đoán rằng đến năm 2030, các công ty bán dẫn trong chuỗi giá trị AI sẽ đạt tốc độ tăng trưởng trung bình hàng năm từ 18-29%, trong khi các công ty bán dẫn truyền thống không liên quan trực tiếp đến AI sẽ chỉ tăng trưởng 2-3% mỗi năm. McKinsey phân tích: "Trong khi một số ít công ty đang đạt được mức lợi nhuận chưa từng có nhờ làn sóng tạo ra giá trị AI, thì hầu hết các công ty lại phải đối mặt với một thực tế hoàn toàn khác."

Hiện tượng "kẻ thắng được tất" nảy sinh bởi vì các công ty hàng đầu có thể thống trị các tiêu chuẩn cho sản phẩm bán dẫn mới. Đối với các sản phẩm hiện có, các tiêu chuẩn đầu tiên được thiết lập bởi các tổ chức như Hội đồng Kỹ thuật Thiết bị Điện tử Chung (JEDEC), sau đó các công ty mới phát triển sản phẩm theo đó. Tuy nhiên, đối với các sản phẩm bán dẫn có thông số kỹ thuật hoàn toàn khác biệt, các công ty gia nhập thị trường sẽ là những người đặt ra tiêu chuẩn trước. Điều này mang lại cho họ đặc quyền "người đặt ra quy tắc" ở các thị trường mới nổi, trên thực tế là ngăn chặn những người tham gia sau.

Ví dụ, khi SK Hynix lần đầu tiên phát triển HBM thế hệ 1 vào năm 2013, quá trình phát triển và thiết lập tiêu chuẩn diễn ra đồng thời. Mô-đun DRAM độc quyền hiện đang được NVIDIA quảng bá, SOCAMM (Mô-đun Bộ nhớ Tăng tốc Đồng nhất Có thể Mở rộng), nhằm mục đích phổ biến các siêu máy tính AI cá nhân, là một trường hợp điển hình khác về việc một công ty cụ thể tạo ra tiêu chuẩn bộ nhớ độc lập của riêng mình. Khi ngành công nghiệp bán dẫn chuyển sang sản xuất chip tùy chỉnh dựa trên nhu cầu của khách hàng, xu hướng này dự kiến sẽ còn mạnh mẽ hơn nữa.

Một người trong ngành cho biết: "Đối với những sản phẩm chưa từng tồn tại trước đây, việc phản ánh mạnh mẽ ý kiến của nhà sản xuất khi thiết lập tiêu chuẩn là điều không thể tránh khỏi."

Vấn đề là ngành công nghiệp bán dẫn Hàn Quốc vẫn còn xa trung tâm của những thay đổi này. Mặc dù Hàn Quốc nắm giữ hơn 50% thị phần bán dẫn bộ nhớ toàn cầu, nhưng khả năng cạnh tranh của nước này trên thị trường GPU và ASIC, vốn là cốt lõi của bán dẫn AI, lại thấp hơn đáng kể so với Mỹ và Đài Loan. Hiện tại, ngoài Bộ nhớ Băng thông Cao (HBM) của SK Hynix, hầu như không có công ty Hàn Quốc nào được tích hợp vào chuỗi giá trị AI của NVIDIA. Mặc dù một số công ty khởi nghiệp bán dẫn AI của Hàn Quốc đã nổi lên, nhưng họ chủ yếu nhắm vào các thị trường ngách mà NVIDIA chưa thâm nhập do thiếu vốn và nhân lực.

Ngành công nghiệp bán dẫn nhấn mạnh rằng Hàn Quốc nên xây dựng một hệ sinh thái bán dẫn AI bằng cách phát triển HBM thế hệ thứ hai và thứ ba trong lĩnh vực bộ nhớ. Hiện tại, bộ tăng tốc AI của NVIDIA được coi là lựa chọn duy nhất, nhưng cơ hội phản công vẫn tồn tại khi việc triển khai nhẹ và tiết kiệm năng lượng trở nên cấp thiết. Vì mục tiêu này, Samsung Electronics và SK Hynix đang theo dõi sát sao nhu cầu về các công nghệ như Compute Express Link (CXL), Xử lý trong bộ nhớ (PIM) và Mô-đun bộ nhớ nén công suất thấp (LPCAMM). Những công nghệ này tỏa nhiệt tương đối thấp nhưng tốc độ nhanh hơn, và cả hai công ty đều đang tích cực phát triển chúng. Trong trường hợp của CXL, không giống như HBM, Samsung Electronics đang phát triển các sản phẩm mới nhanh hơn SK Hynix, có khả năng dẫn đến một bối cảnh cạnh tranh mới.

Để các công ty trong nước tồn tại trong bối cảnh thị trường bán dẫn AI “kẻ thắng được tất”, cần có sự hỗ trợ đa dạng trong các lĩnh vực như tài trợ và xây dựng hệ sinh thái. Điều này nên phản ánh chiến lược nuôi dưỡng ngành công nghiệp bán dẫn của Đài Loan trong hơn 40 năm qua thông qua mô hình hợp tác công tư. Thứ nhất, trọng tâm hiện tại về tín dụng thuế nên chuyển sang các phương pháp hỗ trợ tài chính chủ động hơn, chẳng hạn như trợ cấp hoặc đầu tư vốn cổ phần. Ngoài ra, đối với các công nghệ khó nội địa hóa, việc thu hút các công ty nước ngoài thành lập các trung tâm R&D có thể làm phong phú thêm hệ sinh thái bán dẫn trong nước.

Tổng giám đốc Viện nghiên cứu quản lý Samil PwC cho biết: "Hàn Quốc có năng lực sản xuất trong nước đối với các linh kiện cần thiết cho chất bán dẫn AI còn hạn chế", đồng thời nói thêm: "Do đầu tư vào R&D, năng lực công nghệ, nhân lực và thu hút đầu tư không đủ, nên cần có sự hỗ trợ để phá vỡ vòng luẩn quẩn này".

Giới thiệu SLKOR:

SLKOR, có trụ sở chính tại Thâm Quyến, Trung Quốc, là một doanh nghiệp công nghệ cao quốc gia đang nổi lên nhanh chóng trong lĩnh vực bán dẫn điện. Với các trung tâm R&D tại Bắc Kinh và Tô Châu, đội ngũ kỹ thuật cốt lõi của công ty có nguồn gốc từ Đại học Thanh Hoa. Là một nhà đổi mới trong công nghệ thiết bị điện silicon carbide (SiC), SLKORCác sản phẩm của 'được sử dụng rộng rãi trong các loại xe năng lượng mới, sản xuất điện quang điện, IoT công nghiệp và điện tử tiêu dùng, cung cấp các giải pháp bán dẫn quan trọng cho hơn 10,000 khách hàng trên toàn cầu.

Công ty cung cấp hơn 2 tỷ sản phẩm mỗi năm, với SiC MOSFET và điốt SBD phục hồi siêu nhanh thế hệ thứ 5 thiết lập chuẩn mực của ngành về tỷ lệ hiệu suất và độ ổn định nhiệt. SLKOR nắm giữ hơn 100 bằng sáng chế phát minh và cung cấp hơn 2,000 mẫu sản phẩm, liên tục mở rộng danh mục IP của mình trên các thiết bị điện, cảm biến và IC quản lý điện. Các chứng nhận bao gồm ISO 9001, EU RoHS/REACH và tuân thủ CP65 chứng minh cam kết vững chắc của công ty đối với đổi mới công nghệ, sản xuất tinh gọn và phát triển bền vững.